ارتفاع أرباح المطاحن الأولى بشكل طفيف إلى 220.2 مليون ريال بنهاية عام 2023.. وأرباح الربع الرابع 57.5 مليون ريال
عرض تقارير أخرى
ارتفعت أرباح شركة المطاحن الأولى التي تعمل في مجال إنتاج وتخزين الدقيق والأعلاف بشكل طفيف إلى 220.2 مليون ريال بنهاية عام 2023، مقارنة بأرباح قدرها 217.5 مليون ريال خلال نفس الفترة من عام 2022.
ملخص النتائج المالية (مليون )
| البند | 2022 | 2023 | التغير |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 913.65 | 964.26 | 5.5 % |
| اجمالي الدخل | 397.93 | 413.14 | 3.8 % |
| دخل العمليات | 259.89 | 289.18 | 11.3 % |
| صافي الدخل | 217.48 | 220.21 | 1.3 % |
| متوسط عدد الأسهم | 54.32 | 55.50 | 2.2 % |
| ربح السهم (ريال) | 4.00 | 3.97 | (0.9 %) |
سبب ارتفاع الأرباح خلال الفترة الحالية مقارنة بالفترة المماثلة من العام السابق يعود إلى ارتفاع الإيرادات بنسبة 5.5% لتصل إلى 964.3 مليون ريال سعودي مقابل 913.6 مليون ريال سعودي، ويعود ذلك بشكل رئيسي إلى:
1- الزيادة في مبيعات منتجات الدقيق بنسبة 9.0% كأحد أكبر قطاعات منتجات الشركة، على الرغم من التوقف المؤقت لتحديث الطاقة الإنتاجية للمطحنة سي (Mill C) في مصنع جدة، مدعوماً بإطلاق مشاريع المنتجات الجديدة والنمو القوي في مبيعات العبوات الصغيرة. حيث تجدر الإشارة هنا إلى أنه وللمرة الأولى سجلت الشركة مبيعات في فئة المخاليط الجاهزة والتي تم إطلاقها مؤخراً بالإضافة إلى مبيعات منتجات مطحنة بيزا.
2- سجلت مبيعات "الأولى" العلامة التجارية الخاصة بمبيعات التجزئة نموًا بنسبة 37% في مبيعات العبوات الصغيرة وذلك على أساس سنوي، مما يعكس تقدم الشركة في تحقيق نمو ملحوظ في هذا قطاع سوق التجزئة شديد المنافسة.
3- النمو في مبيعات النخالة بنسبة 5.9% مدفوعا بنجاح استراتيجية الشركة في بناء وتنويع قاعدة عملائها وزيادة تغطيتها الجغرافية في جميع أنحاء المملكة.
4- ارتفاع قيم وأحجام مبيعات الشركة عموماً والتي تصدرتها مبيعات منتجات الدقيق، هذا بالإضافة إلى إعادة ضبط وإدارة المصاريف العمومية والإدارية لتسجل انخفاضاً بنحو 24 مليونًا شاملةً بعض المصاريف غير المتكررة والمسجلة لمرة واحدة.
جاء ذلك على الرغم من:
- تراجع منتجات الأعلاف بشكل طفيف بنسبة 1% على الرغم من الزيادة في الكميات المبيعة بنسبة 9% على أساس سنوي. حيث يعود ذلك التراجع لفترة النصف الأول من العام وذلك لمواكبة التنافسية بتخفيض أسعار منتجات الأعلاف كنتيجة لانخفاض الطلب وامتداد موسم الأمطار في المملكة.
- تسجيل تكاليف الفائدة الخاصة بتحويل التمويل طويل الأجل بعد إتمام عملية الاندماج مع الشركة الأم "رحى الصافي للأغذية" والبدء بقيده في سجلات شركة المطاحن الأولى بتاريخ 15/09/2022م.
- سجلت مصروفات البيع والتوزيع ارتفاعاً بنسبة 21.5% خلال عام 2023م نتيجة لإضافة تكاليف المشاريع الجديدة، والاستثمار الإضافي في العلامة التجارية "الأولى"، فضلاً عن المصاريف المتعلقة بنقل المخزون بين الفروع لدعم توقف المطحنة سي المؤقت في مصنع جدة وبعض التكاليف التنظيمية الأخرى.
المقارنة الربعية (مليون)
| البند | الربع الرابع 2022 | الربع الرابع 2023 | التغير |
|---|---|---|---|
| الإيرادات | 226.60 | 246.62 | 8.8 % |
| اجمالي الدخل | 87.92 | 104.60 | 19.0 % |
| دخل العمليات | 41.43 | 76.15 | 83.8 % |
| صافي الدخل | 20.29 | 57.51 | 183.5 % |
| متوسط عدد الأسهم | 54.32 | 55.50 | 2.2 % |
| ربح السهم (ريال) | 0.37 | 1.04 | 177.4 % |
كما أرجعت الشركة سبب ارتفاع الأرباح خلال الربع الحالي مقارنة مع الربع المماثل من العام السابق إلى ارتفاع الإيرادات بنسبة 8.8% لتصل إلى 246.6 مليون ريال سعودي في الربع الحالي مقارنة بـ 226.6 مليون ريال سعودي ويعود ذلك بشكل رئيسي إلى ما يلي:
- الارتفاع المدعوم من جميع الأصناف وبشكل رئيسي في مبيعات منتجات الدقيق بنسبة 11.8% ومبيعات الأعلاف بنسبة 6.0%. كما نمت مبيعات النخالة بنسبة 2.4% على أساس سنوي نتيجة لقرار الشركة بإعطاء الأولوية بالتخصيص لدعم منتجات الأعلاف تلبيةً للطلب المتزايد عليها.
- نمو إجمالي الإيرادات بنسبة 8.8% على أساس سنوي مدعوماً بإطلاق منتجات مصنع المخاليط ومطحنة بيزا (دقيق تشاكي أتا ودقيق القمح الكامل بنسبة 100%).
- تسجيل مصاريف غير مكررة ولمرة واحدة في الربع المماثل من العام السابق بنحو 19 مليون ريال سعودي متمثلة في تصحيح الإهلاكات ومخصص قضايا قانونية ومصاريف الاكتتاب العام الأخرى.
وقد عزت الشركة سبب ارتفاع الأرباح خلال الربع الحالي مقارنة مع الربع السابق إلى الزيادة في حجم المبيعات للدقيق مدعوماً بمبيعات المنتجات الجديدة مثل مصنع المخاليط ومطحنة بيزا (دقيق تشاكي أتا ودقيق القمح الكامل بنسبة 100%) حيث أظهرت مبيعات منتجات الدقيق نمواً بنسبة 2.2% بما يتماشى مع الطلب في السوق.
وفي المقابل انخفض حجم مبيعات النخالة بنسبة 16% والذي يعود في الأساس لتسجيل حجم مبيعات بمستويات أعلى في الربع السابق "الربع الثالث للعام الحالي" بعد تسجيل انخفاض في الربع الثاني من عام 2023م، والذي انتهى بتحقيق فائض في المخزون الذي ساهم بدعم الطلب في الربع الثالث.
معلومات إضافية:
بلغت حقوق المساهمين (لا توجد حقوق أقلية ) بنهاية الفترة الحالية 892.1 مليون ريال، مقابل 751 مليون ريال في نهاية عام 2022.
بلغ إجمالي الدخل الشامل للفترة الحالية 207.4 مليون ريال بالمقارنة مع إجمالي الدخل الشامل بمقدار 221 مليون ريال سعودي الفترة المماثلة من العام السابق.
بلغ إجمالي الدخل الشامل للربع الحالي 43.9 مليون ريال بالمقارنة مع إجمالي الدخل الشامل للربع المماثل بقيمة 13.3 مليون ريال ومقارنة مع إجمالي الدخل الشامل بقيمة 53.6 مليون ريال للربع السابق.
بيان نوع تقرير مراجع الحسابات الرأي غير المعدل
بالنظر لملخص مساهمة منتجات شركة المطاحن الأولى في الإيرادات فهي كما يلي:
- شكلت مبيعات الدقيق في الربع الرابع من عام 2023م ما نسبته 57.1% من إجمالي الإيرادات مقارنة بـ 55.6% للربع ذاته من العام السابق (57.3% منذ بداية عام 2023م مقابل 55.5% عن العام السابق) حيث يأتي ذلك مدفوعًا بشكل رئيسي - بإطلاق مشاريع المنتجات الجديدة، والنمو في حجم المبيعات كنتيجة تحسن تنوع مزيج المنتجات والتقدم في مبيعات العلامة التجارية "الأولى".
- حيث شكلت مبيعات الأعلاف ما نسبته 32.5% في الربع الحالي من العام 2023م مقارنة بـ 33.4% في الربع ذاته من العام السابق (28.1% منذ بداية عام 2023م مقابل 30.0% عن الفترة ذاتها من العام السابق) ويعود ذلك لمواكبة التنافسية لأسعار الأعلاف وانخفاض حجم الطلب في النصف الأول من العام نتيجة طول فترة موسم هطول الأمطار.
- بلغت مبيعات النخالة 10.3% في الربع الحالي من العام 2023م مقارنة بـ 11.0% في الربع ذاته من العام السابق (14.6% منذ بداية عام 2023م مقابل 14.5% عن الفترة ذاتها من العام السابق) مدفوعة بنجاح استراتيجية الشركة في بناء وتنويع قاعدة عملائها وزيادة تغطيتها الجغرافية في المملكة.
- حافظت شركة المطاحن الأولى على هوامش ربح جيدة بمعدلات 22.8% عن السنة المالية 2023م، و23.3% عن الربع الرابع العام.
- سجلت الشركة معدلات استغلال للسعة الإنتاجية لطحن القمح بنسبة 88%، بما يمثل زيادة قدرها 3% مقارنة بنفس الفترة من العام السابق (مدة التشغيل 322 يومًا " بإضافة 10 أيام مقارنة بالعام الماضي").
تم احتساب ربحية السهم العائدة إلى مساهمي الشركة للسنة (EPS) على أساس متوسط عدد الأسهم العادية المرجح لربحية السهم الأساسية والمخفضة والذي بلغ 55,500,000 سهم لفترة الاثني عشر شهرًا المنتهية في 31 ديسمبر 2023م مقارنة بـ 8,939,726 في عام 2022م (المصدر: القوائم المالية السنوية للشركة، إيضاح رقم 37.1).
يشار إلى أن الشركة قد أعلنت بتاريخ 13-2-2024 عن البدء بتشغيل المطحنة سي (Mill – C) في مصنع جدة والانتهاء من أعمال زيادة طاقتها الإنتاجية.
كما أشارت بتاريخ 04-3-2024م عن بدء التشغيل التجاري لمطحنتها الواقعة بمصنعها في مدينة جدة "مطحنة الديورم لإنتاج السميد"، والتي ستساهم في تنوع محفظة منتجات الشركة لتتضمن سميد قمح الديورم الخشن والناعم والجريش والهريس بالإضافة إلى منتجات الشركة الحالية من الطحين والمخاليط والنخالة والأعلاف.
الملفات المرفقة:
تطور النتائج المالية (مليون)
| الفترة | الإيرادات | التغير | اجمالي الدخل | التغير | دخل العمليات | التغير |
|---|---|---|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | 255.55 | 5.4 % | 120.14 | 7.9 % | 90.97 | 17.3 % |
| الربع الثاني 2023 | 213.96 | 3.4 % | 87.99 | (7.3 %) | 51.33 | (22.4 %) |
| الربع الثالث 2023 | 248.14 | 4.3 % | 100.40 | (3.2 %) | 70.73 | (5.4 %) |
| الربع الرابع 2023 | 246.62 | 8.8 % | 104.60 | 19.0 % | 76.15 | 83.8 % |
| 2023 | 964.26 | 5.5 % | 413.14 | 3.8 % | 289.18 | 11.3 % |
تطور الأرباح (مليون)
| الفترة | صافي الدخل | التغير | ربح السهم (ريال) | بنود استثنائية | صافي الدخل قبل البنود الاستثنائية | ربح السهم قبل البنود الاستثنائية |
|---|---|---|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | 73.76 | 1.8 % | 1.33 | - | 73.76 | 1.33 |
| الربع الثاني 2023 | 34.91 | (43.0 %) | 0.63 | - | 34.91 | 0.63 |
| الربع الثالث 2023 | 54.04 | (14.9 %) | 0.97 | - | 54.04 | 0.97 |
| الربع الرابع 2023 | 57.51 | 183.5 % | 1.04 | (2.47) | 59.98 | 1.08 |
| 2023 | 220.21 | 1.3 % | 3.97 | (2.47) | 222.68 | 4.01 |
نسب الربحية
| الفترة | هامش الربح الإجمالي | هامش دخل العمليات قبل الاستهلاك | هامش الربح الصافي قبل الاستثناءات |
|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | 43.88 % | 35.12 % | 24.07 % |
| الربع الثاني 2023 | 42.81 % | 33.32 % | 21.06 % |
| الربع الثالث 2023 | 41.99 % | 32.60 % | 19.83 % |
| الربع الرابع 2023 | 42.85 % | 34.99 % | 23.09 % |
| 2023 | 42.85 % | 34.99 % | 23.09 % |
بيانات السهم (ريال)
| الفترة | متوسط عدد الاسهم (مليون) | ربح السهم (ريال) | ربح السهم قبل الاستثناءات (ريال) | القيمة الدفترية |
|---|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | 55.50 | 3.94 | 4.02 | 14.79 |
| الربع الثاني 2023 | 55.50 | 3.47 | 3.54 | 15.56 |
| الربع الثالث 2023 | 55.50 | 3.30 | 3.37 | 15.15 |
| الربع الرابع 2023 | 55.50 | 3.97 | 4.01 | 16.07 |
مضاعفات التقييم (حسب سعر السهم في نهاية الفترة)
| الفترة | مكرر الارباح | مكرر الارباح التشغيلي | مضاعف القيمة الدفترية |
|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | - | - | - |
| الربع الثاني 2023 | 20.33 | 19.89 | 4.53 |
| الربع الثالث 2023 | 22.11 | 21.61 | 4.81 |
| الربع الرابع 2023 | 18.93 | 18.72 | 4.67 |
التحليل القطاعي ( الايرادات - مليون)
الربع الرابع 2023
| الفترة | دقيق | أعلاف | نخالة | مبيعات مجانية |
|---|---|---|---|---|
| الربع الأول 2023 | 150.39 | 61.58 | 43.58 | - |
| الربع الثاني 2023 | 123.81 | 49.30 | 40.84 | - |
| الربع الثالث 2023 | 137.84 | 79.90 | 30.40 | - |
| الربع الرابع 2023 | 140.86 | 80.27 | 25.49 | - |
متوسط توقعات المحللين(مليون)
| البند | الربع الرابع 2023 (متوقع) | الربع الرابع 2023 (فعلي) | الفرق |
|---|---|---|---|
| متوسط | 40.95 | 57.51 | 40.43 % |
مقارنة توقعات المحللين بالنتائج الفعلية(مليون)
| البند | الربع الرابع 2023 (متوقع) | الربع الرابع 2023 (فعلي) | الفرق |
|---|---|---|---|
| جي آي بي كابيتال | 46.00 | 57.51 | 25.0 % |
| الأهلي المالية | 35.90 | 57.51 | 60.2 % |
المؤشرات المالية
| الحالي | |
| القيمة السوقية (مليون ريال) | 3,318.90 |
| قيمة المنشاة (مليون) | 4,235.09 |
| عدد الأسهم ((مليون)) | 55.50 |
| ربح السهم ( ريال) (أخر 12 شهر) | 4.36 |
| القيمة الدفترية ( ريال) (لأخر فترة معلنة) | 15.80 |
| القيمة الاسمية ( ريال) | 10.00 |
| مكرر الأرباح التشغيلي (آخر12) | 13.58 |
| مكرر الارباح (أخر 12 شهر) | 13.71 |
| مضاعف القيمة الدفترية | 3.79 |
| العائد على متوسط الأصول (%) (أخر 12 شهر) | 9.9 |
| العائد على متوسط حقوق المساهمين (%) (أخر 12 شهر) | 28.2 |
تعليقات {{getCommentCount()}}
كن أول من يعلق على الخبر
رد{{comment.DisplayName}} على {{getCommenterName(comment.ParentThreadID)}}
{{comment.DisplayName}}
{{comment.ElapsedTime}}